Лучше всего исполнять акции опционов, когда они наделяются правами, или подождать

Общее правило с опционами на акции заключается в том, что лучше всего дождаться истечения срока действия, чтобы их исполнить. Обоснование зависит от нескольких факторов, и есть исключения.

Причины ждать:

• Вы откладываете налоги до тех пор, пока не осуществите их, и в большинстве случаев лучше платить налоги позже (когда вы можете сделать это на законных основаниях и без штрафных санкций).
• Чтобы осуществить, вам нужно будет предоставить наличные деньги, чтобы купить акции. Если вы откладываете исполнение акций, вы можете использовать эти деньги для чего-то другого, а также сохранить стоимость, лежащую в основе опционов. (Как отмечено в комментарии Пита Беккера, вам не понадобятся наличные деньги, если вы планируете немедленно «перевернуть» акции. См. также пункты ниже о перепродаже и обналичивании.)
• Если опционы продаются как ценные бумаги, они, вероятно, имеют «временную стоимость» в дополнение к «внутренней стоимости», поэтому вам лучше продать опционы, чем исполнять их, НО вы, похоже, находитесь в плане для сотрудников, поэтому, в этом случае, скорее всего, этот последний пункт к вам не относится. (Обычно в этом случае вы не можете продавать свои опционы.)

Были бы случаи тренироваться рано:

• Если вы считаете, что цена акции упадет так, что ваши опционы обесценятся по истечении срока действия, вы можете исполнить их досрочно, если сможете «перевернуть» акцию для получения прибыли сейчас.
• Если вы думаете, что потеряете варианты, основанные на условиях вашего плана для сотрудников, из-за таких событий, как увольнение или увольнение, вы можете потренироваться, чтобы избежать этой потери. (Вам нужно будет понять конкретные условия плана вашего работодателя, чтобы оценить этот вариант.)
• Если вы считаете, что можете захотеть или вам нужно «обналичить» акции «примерно» через год, то вы можете осуществить их досрочно, чтобы настроить себя на продажу акций с долгосрочным приростом капитала, а не с краткосрочной. прирост капитала.
• Вы думаете, что ваш доход будет намного выше в последующие годы, поэтому вы пытаетесь перенести налог на опционы на более ранний год, когда вы находитесь в более низкой налоговой категории.

Налоговые последствия должны быть проверены с профессиональным консультантом, специфичным для вашей ситуации. В планах опционов на акции для сотрудников, которые я лично видел, вы получаете регулярный подоходный налог, начисляемый между ценой исполнения и текущей ценой на момент исполнения. Затем для вашей налоговой базы устанавливается текущая цена. Вы также платите налог на прирост капитала, когда вы в конечном итоге продаете, который будет долгосрочным или краткосрочным в зависимости от времени, в течение которого вы удерживали акции. (Время, в течение которого вы держали опционы, не считается.) Я считаю, что другие планы могут быть настроены по-другому.

Для меня это зависит от таких вещей, как ваш собственный капитал, долг и то, как инвестируются другие активы.

В настоящее время вы вложили 25 тысяч в компанию, в которой работаете.

Если у вас есть 100 000 студенческих кредитов, вы являетесь арендатором и 12 000 000 в вашем 401 000, то я бы порекомендовал воспользоваться почти всеми вашими вариантами. В этом случае большая часть вашего мира связана с вашей компанией.

Если у вас есть 250 тысяч в вашем 401 тысяче, вы владеете домом и у вас есть резервный фонд без долгов, тогда вы можете позволить ему работать. Вы можете позволить себе поглотить убыток в 25 тысяч, не разрушая свой собственный капитал.

Скорее всего, вы где-то посередине (там говорит только статистика). Так почему бы не воспользоваться некоторыми из них прямо сейчас с целью улучшения своего финансового положения? Скажите, сделайте 1/3 сейчас и когда они станут доступны.

Когда 401k были впервые изобретены, люди вложили почти все свои деньги в акции своей компании. Они потеряли почти все, когда компания упала в цене, и часто становились жертвами увольнений, усугубляющих проблему. Это похоже на ту же ситуацию. Большинство финансовых консультантов не рекомендуют вкладывать деньги в размере 401 000 в акции компании или, по крайней мере, ограничивать сумму.