Фьючерсный контракт торгуется так же, как акция или опционный контракт. Так почему же фьючерсный контракт имеет понятие рыночной цены, тогда как акции или опционы не имеют этого понятия? Это потому, что во фьючерсном контракте оплата производится только при расчете/доставке (то есть в будущем), тогда как в случае акций и опционов мы должны платить авансом?
Вся маржа привязана к рынку.
Длинные опционы не размещают маржу, потому что длинная маржинальная торговля запрещена.
Длинные позиции по акциям должны содержать маржу, если для финансирования покупки берутся денежные средства.
Шорты всех видов должны иметь маржу, и ставки, как правило, одинаковы: несколько стандартных отклонений от среднего дневного изменения базового актива.
Трейдер валютных фьючерсов из-за неустойчивости большинства крупных денег может уйти с несколькими процентными пунктами. Товары могут получить около 10%. Отдельные акции часто составляют около 20%, в то время как индексы могут снова снизиться до 10%.
Фьючерс — это особый случай, потому что технически обе стороны являются короткими и длинными одновременно. Самый простой пример для восприятия — валютное будущее. Кто из них покупатель, а кто продавец? И то, и другое.
В контрактах одна сторона может быть обозначена как продавец, а другая как покупатель, но по договору, юридически и фактически обе стороны несут ответственность перед другой и обе должны принять поставку. Для невалютных активов это выглядит так, как будто продавец наличных является покупателем, потому что наличные деньги не считаются активом в том же смысле, что и все другие активы, но «длинная позиция» обязана продать наличные деньги и купить «актив».
JTP - Извинись перед Моникой
дг99
Виктор123