Трейдинг: как справляться со сбоями (маленькими или большими)

В настоящее время я учусь торговать как вручную, так и с помощью советников.

У меня есть вопросы: я хотел бы знать, как бороться с вероятностью обвала цен, как в 1987 году (и многих других):

  1. Достаточно ли использовать правильное количество стоп-лосса, чтобы компенсировать потерю денег? (теоретически, да?)

  2. Можно ли просто подождать, пока цена снова поднимется с очень низкой цены (я знаю, что она может не вернуться к исходной цене, но достаточно ли этого, чтобы предотвратить огромные потери капитала, особенно при использовании кредитного плеча? )

  3. Если мы подождем, даст ли брокер достаточно времени, чтобы цена снова поднялась (в отличие от недавнего несчастья Альпари, которое закрылось из-за высокой волатильности швейцарской валюты)

  4. Есть ли какой-нибудь другой совет, который я должен знать, чтобы справиться с этим?

Я искал везде в сети, но я не мог найти хороший ответ, так что...

большое спасибо, ребята!

Джефф Ле Бас

Вопрос, который вы всегда должны задавать, звучит так: «Купил бы я акции, которыми владею прямо сейчас, по сегодняшней рыночной цене?» Если ответ отрицательный, продавайте. В противном случае держите. Не устанавливайте эмоциональные точки привязки там, где вы ожидаете, что они «вернутся» к какому-то числу, которое у вас есть в голове. Это будет стоить вам в долгосрочной перспективе.

Ответы (2)

  1. да... но он должен быть "правильным", так как в некоторых случаях он может остановить вас вне рынка только из-за волатильности, если ваш стоп слишком близок к рыночной цене. Вы можете использовать историческую волатильность, чтобы оценить это.
  2. Пока вы не торгуете на марже или на инструментах, которые могут достичь срока погашения до того, как они восстановят свою прежнюю силу, тогда это правильный курс (хотя вам нужно научиться, когда просто принять убыток и двигаться дальше). Если вы торгуете на маржинальном счете (т. е. используете кредитное плечо), то произойдет маржин-колл, и вам придется разместить дополнительную маржу, что повлечет за собой дополнительные расходы (хотя бы в качестве альтернативных издержек).
  3. пока вы можете покрыть маржу, затраты и т. д., жизнеспособный брокер даст вам столько времени, сколько вы хотите, чтобы держать инструмент, но опять же будьте осторожны со сроком погашения этого инструмента. ОДНАКО существует проблема риска контрагента; Можно ли полагаться на то, что ваш контрагент (т.е. брокер) сможет выполнить свои контракты с вами? Вы упомянули, что Альпари обанкротилась, а другие брокерские конторы обанкротились за последние несколько лет, в целом, как клиент брокерской компании, вы очень высоко стоите в списке ликвидаторов, которым нужно погасить долг, но все еще возможно, что у вас не останется достаточного капитала. в фирме, чтобы погасить (все) деньги, причитающиеся вам по договору. В этом случае при выигрыше вы потеряете даже больше денег, чем при проигрыше.
  4. (i) Вы, кажется, очень заинтересованы в том, чтобы не потерять слишком много денег, но не говорите о том, чтобы сохранить заработанные деньги - ордера тейк-профита позволят вам кристаллизовать любую прибыль, если вы ожидаете, что цены достигнут пика, а затем упадут (они делают это как правило, а не исключение). (ii) не забывайте, что вы можете застраховать свою позицию, приняв противоположную «ставку»; вы в основном упоминаете FX в своем примере, где очевидная короткая позиция состоит в том, чтобы занять противоположную позицию в коррелированной валюте, но вы также можете использовать опционы пут и колл для аналогичного эффекта. Если я держу 1 миллион долларов США в качестве ZAR по 11,581 (хорошо, это цена прямо сейчас ...), я могу купить опцион пут, чтобы продать часть этого количества (я не могу рассчитать идеальное количество хеджирования прямо сейчас) по этой цене что означает, что я заплатил, чтобы зафиксировать эту цену.рекомендуем вам узнать все о дельта-хеджировании, если не о других типах, поскольку эти концепции очень полезны для управления рисками.

предостережение: помните, что сложные деривативы могут очень плохо сказаться на вашем богатстве (даже если вы ПОЛНОСТЬЮ их понимаете).

Вы можете купить за деньги опционы пут, которые могут минимизировать ваши потери (или даже принести вам деньги) в случае крупного краха.

Опционы пут хороши тем, что вам не нужно беспокоиться о том, что вы не будете исполнены или не знаете, по какой цене вы можете получить исполнение стоп-лосса, однако опционы пут стоят денег, и их ценность со временем снижается. Это похоже на покупку страховки, за нее всегда нужно платить.

Конечно, стоимость этих опций снижает окупаемость инвестиций. Иногда для этого есть веские причины, но анализ компромиссов выходит за рамки моего интереса и, я думаю, понимания большинства любителей.
Трейдинг: как справляться со сбоями (маленькими или большими)
СпросиСетьПолитика конфиденциальности1y, 0v